Das US-Unternehmen Thor übernimmt den deutschen Wohnmobilhersteller Erwin Hymer. Der Transaktion liegt ein Unternehmenswert von 2,1 Milliarden Euro zugrunde. Baker McKenzie und Hengeler Mueller sind die Rechtsberater dieser Transaktion.
Thorsten Seidel
Mit dem Deal entsteht nach Angaben der beiden Unternehmen der weltgrößte Hersteller von Freizeitfahrzeugen: Thor gilt als Marktführer in den USA, Hymer ist führend in Europa.
Der Kaufpreis, den Thor für Hymer bezahlt, soll durch Barmittel und Eigenkapital finanziert werden. Die Eigenkapitalzahlung wird aus rund 2,3 Millionen Aktien von Thor bestehen. Damit hält die Eigentümerfamilie von Hymer künftig einen kleinen Anteil an Thor.
Baker McKenzie hat Thor mit einem Team, das von den Partnern Emery Mitchell in San Francisco und Thorsten Seidel in Berlin geleitet wurde, bei der milliardenschweren Transaktion beraten.
Hengeler Mueller hat Hymer sowohl in Zusammenhang mit dem Verkauf als auch bei der Vorbereitung eines Börsengangs betreut, der als Alternative zu einem Verkauf geprüft worden war. Die US-Kanzlei Cravath Swaine & Moore beriet zu Fragen des US-Rechts.
Hymer erzielte im Geschäftsjahr 2017/18 mit weltweit 7.300 Mitarbeitenden einen Umsatz von 2,5 Milliarden Euro. Zu der Gruppe gehören verschiedene Reisemobil- und Caravanmarken, Reisemobilvermietungen, Anbieter von Fahrwerken und Zubehör, ein Zeltcaravan-Hersteller sowie ein Reiseportal.
Wie Finance meldet, soll auch der Finanzinvestor Centerbridge an einer Übernahme von Hymer interessiert gewesen sein. Eine offizielle Bestätigung gebe es dafür jedoch nicht.
ah/LTO-Redaktion
Baker McKenzie für Thor Industries:
Emery Mitchell, Federführung, Corporate/M&A, Partner, San Francisco
Dr. Thorsten Seidel, Federführung, Corporate/M&A, Berlin
Dr. Thomas Dörmer, Corporate/M&A, Partner, Berlin
J. Brook Mestre, Corporate/M&A, Counsel, Dallas
Holger Engelkamp, Corporate/M&A, Senior Associate, Berlin
Dr. Daniel Neudecker, Corporate/M&A, Senior Associate, Berlin
Tanner Bodine, Corporate/M&A, Associate, Dallas
Dr. Daniel Bork, Corporate/M&A, Senior Associate, Düsseldorf/Chicago
Crews Lott, Finance, Partner, Dallas
Michael Hamilton,Finance, Partner, Houston
Dr. Oliver Socher, Finance, Partner, Frankfurt
Marta Zuliamis, Finance, Associate, Frankfurt
Astrit Rexhaj, Finance, Associate, Frankfurt
Dr. Bernhard Trappehl, Employment, Partner, München
Dr. Rembert Niebel, IP, Partner, Frankfurt
Andreas Jauch, IP, Associate, Frankfurt
Dr. Tim Heitling, Public Law, Partner, Berlin
Dr. Claire Dietz-Polte, Public Law, Senior Associate, Berlin
Maximilian Voll, Public Law, Associate, Berlin
Hengeler Mueller für Erwin Hymer Group (Verkauf):
Prof. Dr. Hans-Jörg Ziegenhain, Federführung, M&A, Partner, München
Dr. Daniel Möritz, Federführung, M&A, Partner, München
Dr. Markus Röhrig, Kartellrecht/Fusionskontrolle, Partner, Brüssel
Dr. Matthias Scheifele, Steuern, Partner, München
Prof. Dr. Dirk Uwer, Öffentliches Wirtschaftsrecht, Partner, Düsseldorf
Dr. Daniel Weiß, Finanzierung, Partner, Frankfurt
Dr. Gunther Wagner, Steuern, Counsel, München
Peter Dampf, Finanzierung, Counsel, Frankfurt
Dr. Andrea Schlaffge, Gewerblicher Rechtsschutz/IT, Counsel, Düsseldorf
Dr. Jakub Lorys, M&A, Associate, München
Dr. Johannes Baumann, M&A, Associate, München
Dr. Aris Miro Marinello, M&A, Associate, München
Dr. Thomas Daniel Weierer, M&A, Associate, München
Dr. Florian Alexander Dendl, M&A, Associate, München
Dr. Sebastian Adam, Steuern, Associate, Frankfurt
Dr. Alexander Wellerdt, Finanzierung, Associate, Frankfurt
Dr. Deniz Tschammler, Öffentliches Wirtschaftsrecht, Associate, Berlin
Anja Balitzki, Kartellrecht, Associate, Düsseldorf
Dr. Christina Wolf, Kartellrecht, Associate, Brüssel
Hengeler Mueller für Erwin Hymer Group (Vorbereitung des Börsengangs):
Dr. Reinhold Ernst, Federführung, Kapitalmarktrecht, Partner, Düsseldorf
Dr. Simon Patrick Link, Federführung, Kapitalmarktrecht, Partner, München
Cecilia Di Ció, Kapitalmarktrecht, Counsel, Frankfurt
Cravath Swaine & Moore für Erwin Hymer Group:
Mark I. Greene, Partner, US-Recht
Aaron M. Gruber, Partner, US-Recht
Baker McKenzie / Hengeler Mueller: Milliardendeal in der Wohnmobilbranche . In: Legal Tribune Online, 20.09.2018 , https://www.lto.de/persistent/a_id/31009/ (abgerufen am: 18.04.2024 )
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